必威东吴证券股份有限公司朱国广近期对迈瑞医疗300760）进行研究并发布了研究报告《2024年半年报业绩点评：业绩符合预期，海外及IVD业务提速》，本报告对迈瑞医疗给出买入评级，当前股价为250.8元。
海外市场表现亮眼，国际市场上半年IVD收入增长超30%：公司上半年海外实现收入79.06亿(+18.10%)。公司生命信息与支持业务加速渗透高端客户群，在美国、英国、法国、西班牙、澳大利亚、巴西、墨西哥、土耳其、沙特阿拉伯等国家进入了更多高端医院，整体产品和数智化解决方案的优势不断扩大，拉动国际生命信息与支持业务收入上半年实现双位数增长；公司DiaSys的并购整合进展顺利，海外中大样本量客户的渗透速度仍在持续加快，上半年成功突破了超过60家海外第三方连锁实验室，并完成了首条MT8000流水线的装机，推动国际体外诊断业务收入上半年增长超过30%。
盈利预测与投资评级：我们考虑到国内设备采购短期承压必威，将2024-2026年归母净利润由139.6/168.1/200.7亿元调至138.21/167.38/199.84亿元必威，对应当前市值的PE估值分别为22/18/15倍。考虑下半年行业招投标有望恢复必威，维持“买入”评级。
数据中心根据近三年发布的研报数据计算，华泰证券高鹏研究员团队对该股研究较为深入，近三年预测准确度均值高达92.4%，其预测2024年度归属净利润为盈利139.47亿，根据现价换算的预测PE为21.81。
该股最近90天内共有17家机构给出评级必威，买入评级13家，增持评级4家；过去90天内机构目标均价为377.19必威。
